L’immobilier locatif, souvent considéré comme placement privilégié des Français, demande un certain investissement pour assurer la bonne gestion du ou des biens acquis. Existe-t-il une méthode pour bénéficier des avantages de l’immobilier sans les tracas administratifs et opérationnels ? La réponse se trouve dans la pierre-papier, une approche d’investissement qui offre simplicité et rentabilité.
Qu’est-ce que la Pierre Papier ?
L’expression « Pierre-Papier » englobe un ensemble de solutions qui permettent d’investir dans l’immobilier sous forme de parts et donc de profiter des bénéfices de ce placement sans avoir à directement acquérir un bien.
En effet, la Pierre-Papier offre à un particulier la possibilité d’investir de l’argent aux côtés d’autres épargnants dans des véhicules d’investissement tels que les Sociétés Civiles de Participations Immobilières (SCPI) ou les Organismes de Placement Collectif Immobilier (OPCI).
L’investisseur passe par l’intermédiaire d’une société de gestion qui utilise les fonds pour acquérir des biens immobiliers. Il détient alors un placement financier qui bénéficie de la performance d’un investissement immobilier.
Comment investir en pierre-papier dans une SCPI ?
Dans le cadre de cet article, nous allons nous pencher sur la SCPI, le dispositif Pierre Papier le plus répandu. En effet, investir dans une Société Civile de Placement Immobilier (SCPI) peut être une solution particulièrement attractive notamment pour se décharger de la gestion des logements, mutualiser les risques avec d’autres investisseurs et profiter d’un seuil d’investissement initial abordable.
Bien définir la durée de son placement
La Pierre-Papier est un investissement à long terme, il est donc impératif de déterminer la durée minimale et le montant idéal pour garantir la rentabilité du placement. Il faut également garder en tête que les frais d’entrée, généralement situés entre 8 % et 12 % du montant des parts, correspondent à 2 ou 3 ans de rentabilité voire plus si l’on inclut les prélèvements fiscaux. Une période de détention de 8 à 10 ans est généralement recommandée pour optimiser ce type d’investissement.
Choisir le bon type de placement en fonction de ses objectifs
Le choix du type de SCPI est déterminant et mérite une réflexion poussée sur les attentes de l’investisseur en matière de stabilité, de rentabilité, de disponibilités des fonds et de facilité de revente.
SCPI de rendement, une source de revenus stables
Les SCPI de rendement se concentrent sur la gestion de portefeuilles commerciaux, notamment les bureaux, les commerces et les entrepôts. L’objectif principal de ces SCPI est de générer des revenus locatifs stables et réguliers, qui proviennent des loyers versés par les locataires et qui sont ensuite distribués sous forme de dividendes.
SCPI fiscale pour optimiser la fiscalité
Les SCPI fiscales investissent dans des biens immobiliers résidentiels et sont conçues pour que les investisseurs bénéficient d’importantes réductions d’impôts. Parmi les dispositifs fiscaux les plus courants, on trouve la SCPI Pinel ou la SCPI Malraux. Les investisseurs cumulent ainsi les avantages fiscaux liés aux dispositifs classiques et les bénéfices liés aux SCPI avec notamment, une diversification de leurs actifs et un confort de gestion.
SCPI en démembrement temporaire pour multiplier le nombre de parts
Ce type de SCPI instaure l’achat de la nue-propriété des parts et donc de céder l’usufruit. Le prix est décoté en fonction de la durée du démembrement et permet ainsi d’investir dans un plus grand nombre de parts pour se constituer un capital plus important à terme. De plus, pendant toute la durée du démembrement, les recettes ne sont pas comprises dans l’assiette fiscale : les revenus ne sont pas imposés et l’investisseur est exempt de prélèvements sociaux.
SCPI en assurance-vie, un accès simplifié aux liquidités
Particulièrement apprécié par les investisseurs, domicilier ses parts de SCPI dans un contrat d’assurance-vie permet de profiter d’une fiscalité avantageuse et d’accéder à des liquidités en cas de besoin. Les parts, constituées en unités de compte, peuvent donc être intégrées au contrat et les recettes issues des loyers profitent ainsi de la fiscalité liée à l’assurance-vie, très avantageuse notamment après 8 ans.
Prendre connaissance des modalités de revente
L’Autorité des Marchés Financiers (AMF) stipule qu’il n’existe aucune garantie quant à la possibilité de revendre les parts par l’intermédiaire de la société de gestion. Par conséquent, la revente peut prendre plus de temps que prévu. Selon qu’il s’agisse d’une SCPI à capital fixe ou à capital variable, la revente des parts diffère.
Aussi, investir via des SCPI reconnues, capables de proposer des solutions dans tous les types de marchés, peut ainsi s’avérer particulièrement intéressant pour récupérer rapidement ses liquidités.
Voir au-delà du taux de rendement
Le rendement passé des parts dans une SCPI ne garantit pas les résultats futurs. Il est crucial de prendre en compte d’autres indicateurs, tels que la revalorisation des parts, la qualité du patrimoine, la performance antérieure et la résilience aux fluctuations du marché. La meilleure solution reste de s’orienter vers les SCPI qui s’engagent dans l’amélioration continue de leur parc immobilier, plutôt que de se concentrer uniquement sur les rendements actuels.
Se faire conseiller et accompagner par des professionnels
Investir dans la Pierre-Papier peut sembler complexe pour les non-initiés. S’entourer d’experts en gestion de patrimoine peut alors s’avérer extrêmement bénéfique. Ces professionnels aident à sélectionner les SCPI appropriées en fonction du profil, des objectifs et de la situation financière de l’investisseur. Ils ont également pour mission d’accompagner sur les aspects fiscaux et administratifs, pour réduire les risques et maximiser les rendements.
En somme, la Pierre-Papier est une alternative attrayante à l’investissement immobilier traditionnel. Que l’on souhaite se constituer un capital, préparer sa transmission ou générer des revenus complémentaires, la Pierre-Papier et plus particulièrement les SCPI, ont plus d’un atout à offrir.
Sources :
- https://www.euodia.fr/blog/3-conseils-investir-pierre-papier/
- https://www.ooinvestir.fr/blog/astuces-pour-investir-en-scpi.html
- https://placement.meilleurtaux.com/scpi/pierre-papier/#partie1
- https://www.capital.fr/immobilier/linvestissement-immobilier-deuxieme-placement-prefere-des-francais-1464065
